银行理财产品高收益率已成往事

《中国经济周刊》记者 谢玮丨北京报道

小周是公司的“理财达人”,然而,在经历了股市走势疲软和货币基金年化收益率赶不上CPI的“一波三折”后……小周成为了银行理财产品的忠实粉丝。

中国特色社会主义的力量之所以越来越强,不仅是因为制度设计带来的权力影响力,从深层次看,更是因为我们党始终保持了初心本色,具有赢得人民衷心拥护和支持的非权力影响力。如果只有权力影响力而没有全心全意为人民服务带来的非权力影响力,就会走向僵化和专制,就无法突破“其兴也勃、其亡也忽”的历史周期律。中国共产党要长期执政,就必须通过自我革命永葆初心、赢得民心。我们党坚持民心是最大的政治、正义是最强的力量,始终以人民为中心,坚定敢于刀口向内推进党的自我革命的决心意志,勇毅笃行推进全面从严治党,既对党员干部的私心进行大起底大扫除,又把权力关进制度的笼子里,以思想建党和制度治党相结合赢得人民群众的鼎力支持,团结带领人民充分发挥其创造历史的伟力。

伴随各大行理财子公司的成立,银行理财市场也迎来了一些新变化。与收益率的持续下降相反,理财产品的类型更加丰富,也更加“亲民”。

中国特色社会主义的方向之所以完全正确,是因为它坚持了共产主义的远大理想。共产主义是人类社会最和谐、最美好、最高级的社会形态,是共产党人的终极追求。人类社会必将最终走向共产主义,这是马克思主义对人类历史矛盾运动进行缜密分析得出的科学结论。习近平总书记明确指出:“马克思、恩格斯关于资本主义社会基本矛盾的分析没有过时,关于资本主义必然消亡、社会主义必然胜利的历史唯物主义观点也没有过时。这是社会历史发展不可逆转的总趋势”。当今世界仍然处于马克思主义所指明的从资本主义走向社会主义的大时代。我们高举中国特色社会主义的伟大旗帜,这是顺应人类社会历史发展大势的明智抉择。

产业谋划,大山里有格局。

前述报告还显示,城商行理财产品平均收益率为4.14%,排名首位,股份制银行平均收益率为4.10%,农商行平均收益率为4.06%,外资银行平均收益率为3.89%,国有银行平均收益率为3.69%。

一是“好”在方向正,方向正的密码是顺应大势所趋、契合民心所向

从数据看,银行保本理财产品发行量持续下降,报告显示,11月发行的理财产品中有9112只产品披露了收益类型,其中保证收益类产品341只,保本浮动收益类产品1208只,非保本浮动收益类产品7563只,保本理财产品占比为17%,环比10月下降了2.1个百分点,降幅较前几个月有所扩大。其中,非结构性理财中保本产品的比例为16.65%,结构性理财中保本产品的比例为39.44%。

门槛降低,理财产品更加“亲民”

注:数据范围仅包括银行理财发行量在20只及以上的银行,且剔除了结构性理财产品和外币理财产品

市场普遍认为,这将进一步加大资管产品资产端的配置压力,银行理财收益率、产品久期也会随之受影响。

其中,工银理财、农银理财、中银理财、建信理财四家的注册资本都在百亿以上,交银理财和中邮理财注册资本均为80亿元。招银理财、光大理财两家公司的注册资本均为50亿元。

“红土先锋”,是龙岩打出的党建品牌。700多个工作室,就为了解决群众身边的件件小事。

历史是最好的教科书,它记录着每一个国家历史发展的足迹,深入挖掘这些足迹背后的因素,能发现推动发展的密码密钥。恩格斯指出:“一切社会变迁和政治变革的终极原因,不应当到人们的头脑中,到人们对永恒的真理和正义的日益增进的认识中去寻找,而应当到生产方式和交换方式的变更中去寻找”。中国特色社会主义为什么“好”的密码,也应当到开创和发展中国特色社会主义的伟大实践中去探寻。

城商行理财收益率居首,东北地区领跑

刘银平认为,虽然过去一两年理财产品收益率持续下滑,但是不同银行之间的收益差距仍然很大,城商行理财产品收益率普遍偏高。不过理财非存款,尤其是银行理财要打破刚兑,投资者不管是从大银行还是小银行购买理财产品,最好不要将资金集中在一家银行或一只理财产品中,在高收益面前要持谨慎态度。

他购买的一款理财产品由某股份制城市商业银行发行,产品期限为120天,预期收益率4.5%。“这算是利息很高了,是上线‘秒光’的高回报产品。”小周向记者表示,虽然市面上理财产品的收益率在以肉眼可见的速度持续下降,不过“自己也没那么贪心了,跑赢CPI就行”。

其次,是长期以来技工职业在社会层面的认同度还不够。比如,部分家长认为孩子上大学,才算有“出息”,在一些地区,可能一般会更注重对大学教育的投入,因为它更能代表一个地方的教育实力,也似乎更“体面”;还有一种观念误区是,过于注重技术本身的发展,而忽视人的力量。比如,有不少人想当然的认为以后机器人可以代替人,随着产业的升级,技工的需求反而会下降。这其实就是一种对机器取代人的盲目乐观。不少岗位的工作人员尚无法真正让机器人取代,而且机器人本身也离不开人的“制造”和“维护”。相关报道就曾指出,中国中高级焊接人才的缺乏某种程度上限制了焊接机器人的普及。

此外,中信银行、兴业银行、杭州银行、宁波银行等理财子公司筹建申请已获批。

10月12日,资管行业迎来又一重磅文件,作为资管新规的重要配套细则,央行发布《标准化债权类资产认定规则(征求意见稿)》,对非标认定的严格程度要超出市场预期。

一个国家和民族要推动发展振兴,仅仅把准方向是不够的,还必须沿着正确方向开辟出一条可行的路来。中国特色社会主义道路,是党领导人民向着中华民族伟大复兴的光明前景大胆试、大胆闯走出来的。我们照搬过本本,也模仿过别人,有过迷茫,也有过挫折,一次次碰壁、一次次觉醒,一次次实践、一次次突破,最终走出了一条中国特色社会主义成功之路。立足新时代,中华民族迎来了从站起来、富起来到强起来的伟大飞跃,中国特色社会主义迎来了从创立、发展到完善的伟大飞跃,中国人民迎来了从温饱不足到小康富裕的伟大飞跃!中国特色社会主义道路越走越宽,成为人类文明大道上的一道独特风景。

2018年以来,随着《关于规范金融机构资产管理业务的指导意见》(即“资管新规”),《商业银行理财业务监督管理办法》(即“理财新规”)等一系列规章办法的出台,银行理财迎来了发展“转折点”。

自1957年鹰厦铁路贯通漳平后,到21世纪以来掀起高速公路、高速铁路建设热潮,龙岩先后建成通车里程673公里的7条高速公路、营业里程744公里的7条干线铁路(其中3条高铁)和1个机场,实现县县通高速、乡乡通干线、村村通客车。山峦叠翠中,红色苏区变身“绿色枢纽”。

26年前的紫金矿业,还只是上杭县的矿产公司,凭借丰富的紫金山金铜矿资源,靠山吃山。日子过得滋润,可紫金矿业不想待在“舒适区”,2005年毅然迈出国门,搏击国际市场。如今的紫金矿业,位列全球有色金属企业前十。

为强化理财业务风险隔离,在资管新规出台后,银行成立理财子公司成大势所趋。

二是“好”在道路宽,道路宽的密码是紧贴中国实际、回应实践呼唤

10万儿女参军,2.36万烈士牺牲——闽西大地,浸润着鲜血、镌刻着忠诚。“听党话、跟党走”,是龙岩人的红色基因。

2018年9月28日,《商业银行理财业务监督管理办法》出台,银行理财产品购买门槛降至1万元,此后1万元门槛理财产品逐渐增多,理财产品门槛整体下降。

从上杭山沟中走出的紫金矿业,眼下正布局全球。在非洲刚果河流域,集团投资的卡莫阿卡库拉铜矿正在紧锣密鼓建设中。

作为显示技术领域的领导者之一,京东方在OLED显示屏方面取得了一些进展,但在OLED面板方面仍落后于三星和LG。

开山铺路,数字见证豪迈。

此前,某股份制商业银行客户经理曾向记者介绍,根据新规,理财产品的收益率将有一条明确的估值方法。未来,产品的收益率将参考以往的“业绩基准”,收益区间在“最低多少、最高多少”之间。

该公司一直在努力追赶三星,如今已将Micro OLED纳入其产品开发中。目前,该公司正在寻找Micro OLED应用产品的合作伙伴。

一盆盆名为“富贵籽”的观赏花卉,正被装车运往沿海市场。它们来自周边山林,林下种植、林下采摘,年产值超过3.5亿元。

毛泽东同志曾在这里写下名句:“一年一度秋风劲,不似春光。胜似春光”。90年过去,这里春光依旧,红土地,正青春。

今年可以说是银行理财子公司元年,据不完全统计,截至目前,32家公布拟设立理财子公司的银行已有8家正式开业运营。

前述报告显示,从购买门槛来看,11月份发行的人民币理财产品中,有6023只产品披露了购买门槛,起购金额在1万元及以内的理财产品共2130只,占比35.36%,较10月上升了0.69个百分点;其中1元起购的理财产品有31只,1000元起购的理财产品有1只,5000元起购的理财产品有1只,10000元起购的理财产品有2097只。

11月银行理财产品平均年化收益率TOP20

事实上,银行理财产品收益率下行也在市场预期之中。

中国特色社会主义的气场之所以越来越强大,还因为它在实践中推动文明交流互鉴,使自身越来越壮大,形成自身实力与包容力互促互进的良性循环。自改革开放伊始,中国特色社会主义就大胆吸收和借鉴人类社会创造的一切文明成果,吸收和借鉴当今世界各国包括资本主义发达国家的一切反映现代社会化生产规律的先进经营方式、管理方法。而今,中国特色社会主义已拥有欣赏所有文明之美的眼睛,也已拥有成全所有文明之美的胸怀。习近平新时代中国特色社会主义思想创造性地提出建设持久和平、普遍安全、共同繁荣、开放包容、清洁美丽的世界,提出推动建设相互尊重、公平正义、合作共赢的新型国际关系,还提出共建“一带一路”,倡导实现政策沟通、设施联通、贸易畅通、资金融通、民心相通,使构建人类命运共同体有了可靠的现实抓手和平台依托。未来之中国,必将以更加开放的姿态拥抱世界、以更有活力的文明成就贡献世界。

一个国家和民族既要推动自身的发展振兴,还要有欣赏和包容其他文明的眼光和胸怀,这样才能做到和推动“各美其美,美人之美,美美与共,天下大同。”中国特色社会主义在引领中国走向繁荣富强的进程中,彰显着愈加坚定的“中国自信”、愈益宏大的“中国气场”,成为共建人类命运共同体、推动人类文明发展进步的最大积极因素。我们不仅打造一系列国际思想文化对话交流平台,同时还以“立己达人,兼善天下”的气度,欢迎世界各国“搭乘中国发展的列车”,引领经济全球化朝着更加开放、包容、普惠、平衡、共赢的方向发展。

“资管新规”要求资管产品实行净值化管理,进而推动银行理财打破刚兑、回归资管本源。资管新规明确了保本理财退市的时间表,要求到2020年过渡期结束,所有银行理财产品都将转为净值型。随后发布的理财新规再次申明,银行在销售理财产品时,不得宣传理财产品的“预期收益率”或承诺保本保收益。

当下,工业升级已是世界性趋势。而影响一个国家工业升级进程,最重要的因素可能就是高级技工数量了。有统计显示,在日本,整个产业工人队伍的高级技工占比40%,德国高达50%,而我国这一比例仅为5%左右,差距不可谓小。事实上,在过去多年,学界、业界都在呼吁加快职业教育,而从现实来看,我们缺的已经不只是一般的技工、蓝领工人,而是高级技工。中国工业要从制造升级为智造,这个短板是必须要尽快弥补的一环。

中国特色社会主义道路之所以越走越宽,是因为这条道路是结合中国实际走出来的。科学社会主义提出了社会主义社会理论和社会主义的发展方向,但并没有先验地为未来新社会规定具体细节;指出了社会主义在不同国情的国家实现形式的差异性,反对把科学社会主义变为“一般历史哲学理论”的万能的钥匙。这表明,社会主义并没有定于一尊、一成不变的套路。在中国这样一个有着5000多年文明史、近14亿人口的大国推进改革发展,没有可以奉为金科玉律的教科书,也不可能仅凭想象或别国经验设定出道路的标准化版本。中国特色社会主义,不是简单延续我国历史文化的母版,不是简单套用马克思主义经典作家设想的模板,不是其他国家社会主义实践的再版,也不是国外现代化发展的翻版,而是科学社会主义基本原则与中国实际和时代特征相结合而形成的中国版。

2018年11月-2019年11月人民币非结构性理财产品平均收益率走势(%)

四是“好”在气场大,气场大的密码是赓续文化根脉、推动文明互鉴

融360|简普科技大数据研究院研究员刘银平认为,银行理财收益率之所以会持续下降主要受市场流动性和理财转型两方面因素影响。首先,今年以来流动性持续宽松,央行不断引导市场利率下行;其次,银行理财消化存量是转型的重点之一,之前存量产品配置了不少高收益的长期资产,尤其是非标资产,产品到期之后需要新产品衔接,非标资产不断压缩,会导致新资产组合的整体收益率下降。

中国特色社会主义的气场之所以越来越强大,根源在于传承了中华优秀传统文化这个“根”和“魂”。中国特色社会主义从创立那一天起,就拥有中华优秀传统文化的强大基因。中华优秀传统文化,尽管有诸子百家、众多流派,但主旨归一,多姿多彩的文化形式蕴涵着同一的“道”,正所谓“万变不离其宗”、“一滴水映照大千世界”。《易传》曰:“天下同归而殊途,一致而百虑”。《晋书》记载,“竹林七贤”之一阮籍的从侄孙阮瞻,一次拜见当时已经位至“三公”的王戎。王戎问阮瞻:“圣人贵名教,老庄明自然,其旨同异?”阮瞻答曰:“将无同。”这里,“将无”是不具实义的语助词,“将无同”就是没有什么不同,也就是“同”。习近平总书记指出:“我们所做的一切都是为人民谋幸福,为民族谋复兴,为世界谋大同。”我们将“和平、发展、公平、正义、民主、自由”视为全人类的共同价值。领悟到中华优秀传统文化内在精髓的人,由于懂得什么是“大同”,什么是“道”,能够以平和的心境、包容的气度对待人类一切优秀文明成果,具有无比广博的气场。这也是中国特色社会主义丰富发展到今天所具有的气场。

红色基因赋予了龙岩人不惧牺牲的刚强勇毅,也给了他们不惧难题的创新勇气。从水土流失治理的“长汀经验”到“林改第一县”武平,从行政审批服务的“龙岩标准”到新型职业农民培养的“龙岩模式”,闽西红土地瞄的是难题,破的是困局。

因此,对症下药,要让高级技工的培育速度跟上中国制造升级的需要,当下有几个方面是迫切需要做的。比如,在相关教育资源的投资上,就应该给予职业教育足够的支持力度。这方面,相关工作已经在开展。教育部的统计显示,全国目前有300所地方本科高校向应用型转变,且在“十三五”期间,其中三分之一高校将各获得1亿元中央财政支持。不过,光有财政支持还不够,“鼓励有条件的企业特别是大企业举办高质量职业教育”,特别是增强人才培育与市场需求的对接,还需要出台针对性的支持政策。在这个领域也要发挥市场配置资源的决定性作用。

公款存储,利益纠缠大,以权揽储等乱象多。龙岩率先“亮剑”,出重拳专项整治,定制度斩断利益链条。全市300多亿元公款存储行为有效规范,每年通过竞争性存储使国有资产保值增值10余亿元。

三是“好”在聚力强,聚力强的密码是坚持党的领导、推进自我革命

龙头起,产业活。立足自身禀赋,龙岩构建起有色金属、机械装备、文旅康养等六大产业。2018年,地区生产总值2393.3亿元,财政总收入296.8亿元,分别为新中国成立初期的300多倍、3000多倍。

要弥补短板,就要弄清楚高级技工缺乏的具体原因。首先,随着整个工业体系转型、升级步伐的加快,原有的技工缺乏尤其是高级技工不足的状况会被进一步放大,甚至会造成明显的人才断层,而高级技工不足与整体的职业教育发展相对滞后有着直接关系。近年来,国家也持续出台了一系列政策用于鼓励和支持现代职业教育的发展,如年初发布的《国家职业教育改革实施方案》就提出要大幅度提升新时代职业教育现代化水平。

中国特色社会主义道路之所以越走越宽,还因为这条道路是在直面时代挑战、回应实践呼唤中不断拓展的。一个国家走什么样的道路,关键要看这条道路能否解决这个国家面临的历史性课题。能解决问题的,才是行得通的。我们党不断提高运用马克思主义分析和解决实际问题的能力,不断提高运用科学理论指导我们应对重大挑战、抵御重大风险、克服重大阻力、化解重大矛盾、解决重大问题的能力,自觉把思想认识从那些不合时宜的观念、做法和体制的束缚中解放出来,从对马克思主义错误的和教条式的理解中解放出来,以宽广的视野、长远的眼光来思考把握改革发展面临的一系列重大问题,及时回答时代之问、人民之问,廓清困扰和束缚实践发展的思想迷雾,不断推进理论创新和实践创新,使中国特色社会主义道路越走越宽广。

据融360|简普科技大数据研究院发布的报告,2019年11月,银行理财产品发行量共9800只,环比增长17.13%;收益率方面,11月,人民币非结构性理财产品平均收益率为4%,环比10月下降2BP,同比去年11月下降40 BP(0.01%)。自2018年3月以来连续21个月下跌,并创2016年12月以来最低水平,即36个月新低。

中国特色社会主义的力量之所以越来越强,是因为始终坚持了党的领导,并使之成为中国特色社会主义制度的最大优势。党政军民学,东西南北中,党是领导一切的。党能够领导一切,靠的是民主集中制原则的科学设计和运用,靠的是组织领导上“纵向到底、横向到边”的制度安排,保证纵向上党的组织体系的每一个层级都离不开党的领导,保证横向上同级各组织都不能游离于党的领导之外。有了这样的制度设计,就“能做到全国一盘棋,集中力量,保证重点”。习近平总书记强调:“我们党是按照马克思主义建党原则建立起来的,形成了包括党的中央组织、地方组织、基层组织在内的严密组织体系。这是世界上任何其他政党都不具有的强大优势。党中央是大脑和中枢,党中央必须有定于一尊、一锤定音的权威,这样才能‘如身使臂,如臂使指,叱咤变化,无有留难,则天下之势一矣’。”

“我们不能再等,先走一步看看。”今年5月,龙岩在中心城区推行不动产登记改革。新建商品房项目,住权与产权同步,“交房即交证”。龙岩从此又多了一项改革“第一”,领跑福建,闻名全国。

夜幕降临,武平县东留镇的公路上,依旧车流不息。

过去,因为开发企业办证手续繁琐等原因,购房人从交房到拿证少则几月、多则数年。龙岩梅林新村福乐花园小区的产权证,一拖就是20多年。2018年9月,业主们不得不向新任市委主要领导写信诉苦。

理财产品收益率连续21个月下跌,创3年新低

一个国家和民族要推动发展振兴,既要有正确的方向和道路,还要有强大的力量推动社会革命大潮滚滚向前。在中国特色社会主义道路上,党和人民画出了最大同心圆、形成了最大公约数,聚力推进改革开放,中华民族根本扭转命运、持续走向繁荣富强,创造了人类社会发展史上的奇迹。今日之中国,早已汇聚起推动实现中华民族伟大复兴的磅礴伟力,正稳健行进在由大向强发展的历史当口。中国已是一片大海,任凭狂风骤雨如何“作”,也不能掀翻大海;中国还是世界和亚太地区的“和平稳定之锚”,以强大力量成为世界和平的建设者、全球发展的贡献者、国际秩序的维护者。正如习近平总书记在庆祝中华人民共和国成立70周年大会上所指出的:“没有任何力量能够撼动我们伟大祖国的地位,没有任何力量能够阻挡中国人民和中华民族的前进步伐。”

地处闽西,龙岩多山。大山曾挡了龙岩人的路,却抑不住他们的劲。“闹革命走前头,搞生产争上游。”闽西红土地上,始终有一股发展不甘人后的劲。

11月不同类型银行人民币非结构性产品平均收益率

(执笔:刘光明 国防大学习近平新时代中国特色社会主义思想研究中心办公室执行主任)

再者,加上技工的薪酬与其他行业相比,没有足够的优势,并且相当多的企业“寿命”不足,来不及培育技工,这些原因也都大大影响了中国高级技工的培育。

一个国家和民族要推动发展振兴,把握前进方向是第一位的。方向一错,全盘皆输。中国特色社会主义之所以好,首先好在方向是正确的。从改革开放40多年的伟大实践中走来、从新中国成立70年的持续探索中走来、从党领导人民进行伟大社会革命90多年的实践中走来、从近代以来中华民族由衰到盛170多年的历史进程中走来、从对中华文明5000多年传承发展中走来的中国特色社会主义,坚持尊重社会发展规律与尊重人民历史主体地位的一致性,既坚定地向着人类文明发展大势的方向前进,又向着人民追求利益和幸福的方向前进,矢志不渝,奋进不息。

这里的正风肃纪,不惧硬骨头。

2018年9月,首届“中国廉洁创新奖”授予龙岩。龙岩市纪委负责同志表示,“敢于啃硬骨头,这是龙岩人应有的担当。”

龙岩公交公司“红土先锋党支部工作室”,听到市民反映某小学没有直达公交车的“吐槽”后,马上开通了51路“党员示范线路”公交车。“为群众做好一件件小事,心近了,先锋作用也就体现了。”工作室负责人欧月萍这样理解“先锋”的涵义。

再比如,要改变社会对于技工的“歧视”,以及消除技工在职业晋升方面的后顾之忧,推动技工学历与大学学历的互认是必不可少的一环。这方面的呼吁已经不少,应该尽快落到实处。目前江苏、广东等地已启动将技师学院纳入高等学校序列,这可以说是一个好的开始。

花香飘远,“富”留当地。这一切,都得益于2002年开始的集体林权制度改革。林改前,“要致富,偷砍树,一夜变成万元户”;林改后,“管好自家山,看好自家林”,林下“花开富贵”,变绿成金。

本报记者 颜 珂 刘晓宇

中国特色社会主义的方向之所以完全正确,还因为它坚持了人民至上的价值导向。从历史看,中国的先进分子选择科学社会主义,就是为了人民。马克思主义是人民的理论,第一次站在人民的立场探求人类自由解放的道路,第一次创立了人民实现自身解放的思想体系。中国的先进分子上下求索寻找救国救民的科学真理,最终选择了马克思主义,究其根源,正在于中国先进分子的初心与马克思主义的人民性实现了高度契合。从现实看,坚持和发展中国特色社会主义的一切实践,也都是为了人民。我们党把满足人民需要作为判断社会主要矛盾的重要方面,顺应和满足不同时期人民群众对美好生活的向往,并以此确定党和国家大政方针和主要任务,进而团结带领人民化解社会主要矛盾,极大改变了中国的面貌。

在收益率排名前20的银行中,除华夏银行1家股份制银行外,其它19家银行均为城市商业银行。东北地区银行理财收益率优势明显,收益排名前10的银行中有7家来自东北。

融360|简普科技大数据研究院对11月份人民币非结构性产品发行量在20只及以上的银行进行收益排名,数据显示,哈尔滨银行理财产品平均收益率为4.75%,位居榜首,盛京银行、华兴银行、广东南粤银行、锦州银行分列2到5位,理财产品平均收益率分别为4.66%、4.63%、4.6%、4.6%。

今年年初以来,银行理财产品预期收益率的持续下降就已引发诸多关注,不少投资者的收益预期也在降低。

其实,在工业领域,正常的人才结构是1个科学家、10个工程师、100个技能人才。在中国,高素质产业工人——中国的核心竞争力之一,是很多企业赖以生存的人力资源,但与此同时,中国高级技工缺口高达两千万。至于原因,不仅仅是浮于表面的收入比较,还有更为深刻的历史因素。这也让症结的化解不止于简单移植与复制。